실효금리(APY) 계산기

표면금리와 실효금리는 뭐가 다른가요?

표면(명목)금리는 "연 5%"처럼 상품 안내에 표시되는 연 단위 이자율입니다. 이자가 연 1회가 아니라 매월·매일 더 자주 붙는 복리 구조라면, 이자에 다시 이자가 붙는 효과 때문에 1년 동안 실제로 불어나는 비율이 명목금리보다 커집니다. 이 복리 효과까지 반영한 1년간의 실제 이율이실효연이율(EAR, Effective Annual Rate) 또는 APY(Annual Percentage Yield)입니다. APY는 주로 예금·저축 쪽에서, EAR은 대출·이자율 일반에서 쓰이는 표현이지만 계산식은 같습니다.

표시 금리는 "1년 치를 12로 쪼갠 월 이율"을 기준으로 정해지는 경우가 많습니다. 월 이율 = 명목금리 ÷ 12이고, 이것을 12번 곱해 1년의 증가율을 구한 것이 EAR입니다. 정리하면 "명목금리는 한 번 붙는 이자율의 크기, 실효금리는 1년 뒤 결과"입니다.

계산 공식

EAR = (1 + i / n)ⁿ − 1

i는 명목 연이율, n은 1년 동안 이자가 붙는 횟수입니다. n이 커질수록 EAR은 커지지만 무한히 커지지는 않고, 연속복리 극한인 eⁱ − 1 에 수렴합니다. 실효금리에서 거꾸로 명목금리를 구하려면 i = n × ((1 + EAR)^1/n − 1) 입니다. 이 도구의 계산 결과 아래에 이 역산값이 함께 표시됩니다. 기본 설정(연 5%, 월복리)에서 EAR은 5.116%, 그 명목금리와의 차이는 약 0.116%p입니다.

명목금리 × 복리 주기별 실효금리표

아래 표는 빌드 시 위 공식으로 계산한 값입니다. 맨 오른쪽은 이론적 극한인 연속복리입니다.

표에서 눈여겨볼 점은 금리가 낮으면 복리 주기에 따른 차이가 거의 없다는 것입니다. 연 3%에서는 연복리와 일복리의 차이가 0.05%p 안팎인 반면, 연 18%에서는 1%p를 넘게 벌어집니다. 예금처럼 금리가 낮은 상품에서는 복리 주기보다 세금·가입 기간·중도 해지 조건의 영향이 훨씬 크고, 카드 수수료나 대부업처럼 고금리 영역에서는 복리 주기가 체감될 만큼 차이를 만듭니다.

검산된 계산 예시

예시 1. 연 5% 월복리: (1 + 0.05/12)¹² − 1 = 5.116%. 1,000만 원을 1년 맡기면 세전 이자는 약 511,619원으로, 연복리(500,000원)보다 11,619원 많습니다.

예시 2. 연 12% 월복리: EAR = 12.683%. 광고의 "연 12%"와 달리 1년 뒤 실제로는 약 12.68% 늘어납니다. 같은 12%를 일복리로 하면 12.747%입니다.

예시 3. 연 3.5% 월복리: EAR = 3.557%. 같은 명목금리의 단리(1년이면 3.5%)와 비교하면 0.057%p 높습니다. 1,000만 원 기준 5,670원 차이로, 예금 이자 계산기의 단리 vs 월복리 비교와 일치합니다.

역산 예시. 실효금리 5%를 월복리로 얻으려면 명목금리가 4.889%(= 12 × ((1.05)^1/12 − 1))면 됩니다. 연복리 5%와 월복리 4.889%는 1년 뒤 같은 결과입니다.

수수료를 포함한 실질금리(IRR)란

복리 주기와는 다른 이유로도 "광고 금리 ≠ 실제 부담"이 됩니다. 대출 때 인지세·취급 수수료·보증료 등을 처음에 떼면 실제 받는 돈은 대출금보다 적은데 상환은 전체 금액 기준으로 하기 때문입니다. 이때 "받은 돈의 현재가치 = 갚는 돈의 현재가치"가 되는 월 이율을 구한 것이 실질금리(IRR, 내부수익률)입니다. 식으로는 (대출금 − 수수료) = Σ 월 상환액 ÷ (1 + m)^t 를 만족하는 m을 풀고, 12를 곱해 연 환산합니다. 닫힌 해가 없어 이분법 같은 수치 방법으로 풀며, 이 도구의 두 번째 계산기가 그 방식입니다.

1,000만 원을 연 6%로 12개월 빌리는데 10만 원(1%)을 선취하면, 표시 금리는 6%여도 실질 연이율은 약 7.886%입니다. 기간이 짧을수록 같은 수수료율이 더 비싸게 작용합니다. 3년짜리에 30만 원(3%)을 떼면 실질 8.057%, 10만 원(1%)만 떼면 약 6.68%입니다(표 참고). 같은 1% 수수료라도 12개월과 36개월의 체감 비용이 다릅니다. 따라서 표시 금리가 낮아 보이는 상품도 수수료를 반영한 실질금리로 비교해야 합니다. 참고로 이 표는 "수수료가 대출금에서 차감된다"는 단순 가정이며, 실제 상품의 수수료 부과 방식과 수취 시점은 약관과 금융회사 안내가 기준입니다.

흔한 오해와 한계

• "실효금리가 높으면 항상 이득": 예금·적금은 높을수록 유리하지만 대출은 낮을수록 유리해 방향이 반대입니다. 같은 숫자라도 내가 받는 쪽인지 내는 쪽인지 먼저 확인하세요.
• "복리 주기만 보면 된다": 세금(이자소득세 15.4%), 중도 해지 이율, 우대금리 조건을 빼고 비교하면 오판할 수 있습니다. 세후 비교는 예금 이자 계산기에서 하세요.
• 적금의 연이율: 매달 납입하는 적금은 각 납입금의 예치 기간이 달라, 총 이자가 같은 금액을 1년 맡긴 예금의 대략 절반 수준입니다. 이 도구의 APY를 적금에 그대로 적용하면 안 됩니다. 적금 이자 계산기를 이용하세요.
• 상품마다 이자 계산 방식이 다름: 단리, 월복리, 만기 일시 지급 등 방식은 상품설명서의 "이자 계산 방법"에서 확인해야 하며, 이 도구는 이상적인 복리를 가정합니다.
• 일할·거치·변동금리: 변동금리나 거치기간이 있는 대출은 단일 IRR로 표현하기 어렵습니다.

결과를 어떻게 활용할까요?

예금·적금을 고를 때는 두 상품의 명목금리와 복리 주기를 입력해 EAR로 환산한 다음 같은 기준에서 비교하세요. 대출을 비교할 때는 두 번째 계산기에 수수료를 넣어 실질 연이율을 비교하고, 월 상환액과 총 이자는 대출 이자 계산기에서 확인하세요. 카드 할부·리볼빙처럼 수수료율이 높은 상품은카드 할부 수수료 계산기와 리볼빙 이자 계산기로 실제 부담을 확인해 보세요. 복리 효과가 장기적으로 얼마나 큰지는 복리 계산기에서 금액으로 볼 수 있습니다. 이 도구는 참고용이며, 최종 금리는 금융회사의 약관·상품설명서·금융상품 비교공시를 기준으로 하세요.

자주 묻는 질문