目標配分が決まっていることが前提です
リバランスは、リスク資産(株式など)と安全資産(債券や現金など)をどう配分するかをすでに決めている場合にはじめて意味を持ちます。目標とする配分がまだ決まっていない場合は、自分の目標や運用期間、リスク許容度に基づいてその配分を先に決めることが必要で、リバランスはあくまでその配分を保つためのメンテナンス作業です。
一般的な情報であり、投資助言ではありません
このページはリバランスの考え方を紹介する一般的な金融教育コンテンツであり、投資助言ではありません。具体的なリバランスの頻度やバンド幅、実施タイミングは、個人の資金状況や税務状況に応じて自身で判断するか、専門家に相談して決めることをおすすめします。
よくある質問
リバランスはどれくらいの頻度で行うべきですか?
唯一の正解はありません。頻繁すぎると取引コストや税負担が増え、まれすぎるとリスクが目標から大きくずれてしまいます。年1〜2回の定期点検に閾値ルールを組み合わせる方法がよく使われています。
リバランスをすれば必ずリターンが良くなりますか?
いいえ。リバランスはリスクを本来の目標水準に戻すための管理手法であり、リターンを必ず高めるものではありません。上昇相場が長く続く局面では、かえって利益の一部を手放す結果になることもあります。